Este estudo propõe através de três modelos diferentes a projeção para o índice de produção industrial. O acompanhamento deste índice é de grande importância para o cenário macroeconômico doméstico, uma vez que movimentos no nível de atividade têm impacto sobre as decisões de política econômica, que por sua vez afeta todos os agentes da economia. Se acompanhá-lo é necessário, melhor ainda antecipá-lo. Essa antecipação pode ser feita através de modelos econométricos, com base em observações anteriores da própria série e de outras. Os modelos são simples e podem vir apresentar características semelhantes. O estudo se concentrará em um integrado auto-regressivo e de médias móveis (ARIMA), um vetorial auto-regressivo (VAR) e auto-regressivo de defasagens distribuídas (ADL). Serão criadas as devidas previsões para o ano de 2006 e assim compará-las com a série original, divulgada pelo IBGE. Entretanto, o objetivo central deste trabalho não é apenas atingir qual dos modelos obterá melhor resultado, e observar as dificuldades e os caminhos para evitá-las a fim de obter uma boa estimação.