A monografia buscará discutir este repasse da desvalorização cambial no caso brasileiro não só para preços industriais, como também ao consumidor. A monografia está dividida em oito capítulos, incluindo esta introdução. No Capítulo II é levantado o modelo a ser estimado, bem como as expectativas envolvidas. Ao longo do Capítulo III, serão analisadas as séries das variáveis dos modelos, testando a hipótese de estacionariedade para as séries em questão. O Capítulo IV é reservado para o teste de cointegração. O Capitulo V se refere à estimação dos modelos, enquanto o Capitulo VI analisa os resultados obtidos. No Capítulo VII é realizado um teste de quebra estrutural. O último Capítulo é reservado as considerações finais do trabalho.