XINFORMAÇÕES SOBRE DIREITOS AUTORAIS
As obras disponibilizadas nesta Biblioteca Digital foram publicadas sob expressa autorização dos respectivos autores, em conformidade com a Lei 9610/98.
A consulta aos textos, permitida por seus respectivos autores, é livre, bem como a impressão de trechos ou de um exemplar completo exclusivamente para uso próprio. Não são permitidas a impressão e a reprodução de obras completas com qualquer outra finalidade que não o uso próprio de quem imprime.
A reprodução de pequenos trechos, na forma de citações em trabalhos de terceiros que não o próprio autor do texto consultado,é permitida, na medida justificada para a compreeensão da citação e mediante a informação, junto à citação, do nome do autor do texto original, bem como da fonte da pesquisa.
A violação de direitos autorais é passível de sanções civis e penais.
As obras disponibilizadas nesta Biblioteca Digital foram publicadas sob expressa autorização dos respectivos autores, em conformidade com a Lei 9610/98.
A consulta aos textos, permitida por seus respectivos autores, é livre, bem como a impressão de trechos ou de um exemplar completo exclusivamente para uso próprio. Não são permitidas a impressão e a reprodução de obras completas com qualquer outra finalidade que não o uso próprio de quem imprime.
A reprodução de pequenos trechos, na forma de citações em trabalhos de terceiros que não o próprio autor do texto consultado,é permitida, na medida justificada para a compreeensão da citação e mediante a informação, junto à citação, do nome do autor do texto original, bem como da fonte da pesquisa.
A violação de direitos autorais é passível de sanções civis e penais.
Coleção Digital
Título: COMMODITY PRICES AND EXCHANGES RATES IN THE COVID-19 PANDEMIC Autor: MATEUS DELLA GIUSTINA DE AGUIAR
Instituição: PONTIFÍCIA UNIVERSIDADE CATÓLICA DO RIO DE JANEIRO - PUC-RIO
Colaborador(es):
MARCIO GOMES PINTO GARCIA - ADVISOR
CARLOS VIANA DE CARVALHO - CO-ADVISOR
Nº do Conteudo: 64234
Catalogação: 06/10/2023 Idioma(s): ENGLISH - UNITED STATES
Tipo: TEXT Subtipo: THESIS
Natureza: SCHOLARLY PUBLICATION
Nota: Todos os dados constantes dos documentos são de inteira responsabilidade de seus autores. Os dados utilizados nas descrições dos documentos estão em conformidade com os sistemas da administração da PUC-Rio.
Referência [pt]: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=64234@1
Referência [en]: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=64234@2
Referência DOI: https://doi.org/10.17771/PUCRio.acad.64234
Resumo:
Título: COMMODITY PRICES AND EXCHANGES RATES IN THE COVID-19 PANDEMIC Autor: MATEUS DELLA GIUSTINA DE AGUIAR
CARLOS VIANA DE CARVALHO - CO-ADVISOR
Nº do Conteudo: 64234
Catalogação: 06/10/2023 Idioma(s): ENGLISH - UNITED STATES
Tipo: TEXT Subtipo: THESIS
Natureza: SCHOLARLY PUBLICATION
Nota: Todos os dados constantes dos documentos são de inteira responsabilidade de seus autores. Os dados utilizados nas descrições dos documentos estão em conformidade com os sistemas da administração da PUC-Rio.
Referência [pt]: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=64234@1
Referência [en]: https://www.maxwell.vrac.puc-rio.br/colecao.php?strSecao=resultado&nrSeq=64234@2
Referência DOI: https://doi.org/10.17771/PUCRio.acad.64234
Resumo:
It is a consensus in economic theory that the increase in the terms of
trade leads to an appreciation of the real exchange rate. However, during the
recent period of the COVID-19 pandemic, this relationship appears to have
been disrupted, as there has been a significant rise in commodity prices but the
real exchange rates of many countries have not appreciated correspondingly.
The aim of this M.Sc. Thesis is to examine the reasons for this deviation
from the established correlation. I estimate several SVARs for commodity
exporting countries with a recursive block identification scheme and conclude
that structural shocks other than the commodity one explained the real
exchange rate depreciation in the pandemic period. In 2020, the global risk
was the main factor responsible for depreciating the exchange rate, while in
2021 the high country risk, specially for emerging countries, and the low level
of the domestic interest rate appear as the main factors responsible for this
break.
| Descrição | Arquivo |
| COMPLETE |
